Dow Jones – SMI – EUR_USD – Gold – Light Sweet Crude Oil
Dow Jones: Der Dow Jones steigt und steigt und steigt. Er geht innerhalb seines Trendkanals sukzessive Richtung 30’000.
Interessant wird es, wenn der Dow Jones oben an der oberen Trendkanallinie bei ca. 30’000 / 32’000 ankommt. Läuft er dann einfach wieder zurück auf die untere Trendkanallinie, oder fällt er aus dem Trendkanal heraus und markiert den Beginn einer – ja von vielen erwarteten – grösseren Korrektur? Oder bricht er nach oben durch und markiert den Beginn einer neuen Mega-Hausse wie in den Jahren 1980 – 2000. Ich bin kein Hellseher. Meine sehr langfristigen, charttechnischen Aufzeichnungen zeigen, dass beides möglich wäre. Wir müssen uns also auf zwei Szenarien vorbereiten und einstellen.
Langfristige Investoren sollten sich jetzt eine Strategie zurecht legen, was sie tun, wenn es so weit ist. Risiken sind immer auch Chancen. Aber nur, wenn ich bereit bin. Ansonsten droht das gleiche Spiel wie immer: > Ich verkaufe im dümmsten Moment, den es gibt, nämlich im Verlust, weil ich die Nerven verliere und keine Strategie habe. An der Börse muss man wissen, was man tut. Basiswissen zu Handlungs- und Investitionsstrategie, finden Sie in unserem Grundlagenwerk: 5vor12 – Das Aktien Investing Lernprogramm.
Nochmals als Anmerkung: Für den erfahrenen Investor mit durchdachter Strategie ist es egal, was der Dow Jones macht, es geht darum, zu wissen, was ich mache, wenn der Dow Jones fällt! Wir betrachten die Charts nur, um unerfahrenen Investoren in Krisenzeiten eine erklärende Hilfe zu sein, um festzustellen, was noch kommen könnte. Keiner weiss das mit Sicherheit. Der grösste Fehler von unerfahrenen Investoren ist der: „Zu Glauben, etwas über den Markt zu wissen!“ Da hilft nur: Strategie, Strategie, Strategie, gepaart mit einem guten Cashmanagement.
Monatschart Dow Jones Index 2002 – 2018, eine Kerze entspricht einem Monat – Chart by GodmodeTrader / Guidants
SMI: Der SMI steht im Moment direkt an den schon zweimal angelaufenen alten Hochs, bei ca. 9537/9548.
Zum einen haben wir hier immer noch – im Vergleich zum Dow Jones – interessantes Aufholpotential (SMI > Noch kein nachhaltiges, neues Hoch). Zum anderen – scheitern wir ein drittes Mal an der Marke – auch gehöriges Abwärtspotential. Langfristig werden wir sicher noch die 12’000 sehen, (obere Trendlinie des grossen Trendkanals). Vergessen Sie nie, Märkte entwickeln sich immer nach oben – wie Gesellschaften auch – wir gehen nicht einfach unter! Schwarzmaler hin oder her. Natürlich mit längeren oder kürzeren eingestreuten Korrekturen und Krisen, aber die Entwicklung bleibt aufwärts.
Abwärts können wir sehr gut nochmal auf die 7500/7000 gehen, um von dort aus den nächsten Anlauf auf die alten Hochs zu nehmen. Was das für den langfristig investierten Investor heisst, > siehe unter Dow Jones.
Monatschart SMI Index 1997 – 2018, eine Kerze entspricht einem Monat – Chart by GodmodeTrader / Guidants
EUR_USD: Langfristig konnte der EUR_USD sich von der unteren Trendkanalunterkante eines Aufwärtstrends, der seit den 70iger Jahren aufwärts läuft, nach oben hin zurück retten (hier nicht eingezeichnet). Mal sehen, ob er dieses Ergebnis auch halten kann.
Auf dem mittelfristigen Jahreschart ist er jetzt durch die 200-Tagelinie auf Monatsbasis durchgegangen. Sollte er diese Linie „nachhaltig“ überwinden, und auch den langfristigen Abwärtstrend nachhaltig hinter sich lassen, dann sind höhere Kurse sicher und es entsteht eine stabile 1-2-3 Aufwärtsbewegung. Sollte er aber wieder rückfällig werden, droht – innerhalb einer Welle 4 der C, im Abwärtstrend – eine grössere Abwärtsbewegung. Mit dieser werden wir wahrscheinlich noch mal innerhalb einer letzten, abschliessenden Welle 5 nach unten die Parität oder bis ca. 0.90 EUR_USD sehen. Bis es dann zu einer längeren, anhaltenden Aufwärtsbewegung kommen wird.
Für Anleger, die „nur“ in Papiergold oder Minen-ETF’s, investiert sind, wird dieser Wechsel dann schleichende Verluste mit sich bringen. Natürlich auch für physisches Gold, aber das hält man ja zur Sicherheit und Wertaufbewahrung – damit man im Ernstfall auch noch eine „Geld“- Reserve in anderer Währung zur Verfügung hat – nicht zu Spekulationszwecken. Da Gold und Minen mehrheitlich in USD notieren, und der Wechselkurs EUR_USD und USD_CHF von diesem Pardigmenwechsel betroffen sein werden, ist es wichtig, dies zu berücksichtigen. Nicht vergessen.
Monatschart EUR_USD 2002 – 2018, eine Kerze entspricht einem Monat – Chart by GodmodeTrader / Guidants
Gold: Gold hat den Ausbruch aus dem bullischen Keil (Blau) geschafft und befindet sich – noch immer – in der obligaten Korrektur der Welle 2 (siehe Wochenchart unten).
Sollte dieser Ausbruch der Beginn einer nachhaltigen Aufwärtsbewegung sein, dann könnte hier eine der grössten Investitionschancen unserer Zeit entstehen. Sprich Goldminen, respektive Goldminen und Gold und Silber-ETF’s. Darüber schreibe ich noch einen separaten Blogeintrag.
Sollte es sich aber um eine korrektive Welle B nach oben (siehe Monatschart unten) gehandelt haben, dann befinden wir uns jetzt bald, innerhalb der Welle C nach unten, auf dem Weg nach 1000 / 900 / 822 USD. Wer eine erste, kleine Position in Gold/Silber-ETF’s, oder GDX/GDXJ-ETF’s, aufgebaut hat, soll ruhig abwarten, er ist ja investiert. Bei steigenden Kursen erste Gewinne, bei fallenden Kursen Bestätigung der Trendwende abwarten und danach günstig zukaufen.
Bei Gold und Minen ist sehr wichtig, dass Sie anfänglich keine zu grossen Positionen aufbauen, bis der Impuls nach oben bestätigt wird. Und, dass Sie so eine Alphaposition auch gewillt sind, langfristig zu halten. Rohstoffmärkte sind volatil, da sollten Sie wissen, was Sie tun. Mit kontrollierten Risiken sind die Ergebnisse auch kontrollierbar.
Monatschart Gold 2001 – 2018, eine Kerze entspricht einem Monat – Chart by GodmodeTrader / Guidants
Wochenchart Gold 2013 – 2018, eine Kerze entspricht einer Woche – Chart by GodmodeTrader / Guidants
Brent Crude Oil: Oel befindet sich noch immer im langfristigen Abwärtstrend. Aber Beginn einer SKS-Bodenbildung.
Brent Oil muss liefern und beweisen, dass es eine impulsive 1-2 – 3 Aufwärtsbewegung ist und nicht nur eine korrektive Gegenbewegung im Abwärtstrend – die danach den unteren Abwärtstrendkanal – nach unten hin, noch einmal testet. Da Oel auf der unteren Trendlinie nach oben hin abgeprallt ist, besteht eine gute Möglichkeit, dass sich hier eine impulsive Bewegung eingestellt hat.
Momentan ist die Frage, ob das eine korrektive Welle B, mit noch folgender C nach unten, oder eine impulsive Welle 3 der schon vorhandenen 1-2 wird. Keine Frage, der Trend ist stark. Kann Brent Oel die 200-Tagelinie auf Monatsbasis (rot) und den langfristigen Abwärtstrend nachhaltig hinter sich lassen, haben wir es mit einer neuen Aufwärtsbewegung (Welle 3) zu tun. Genaueres wissen wir aber erst, wenn der grosse rote Abwärtstrendkanal – wirklich – nach oben hin verlassen wird.
Sollte Oel nochmal Richtung 20 Dollar durchfallen, dann wären das wahrscheinlich auch – und noch einmal – sehr gute Kaufkurse für unseren SMI Kandidaten SGS, sowie die im SPI gelistete Burckhardt Compression. Beide sind Profiteure des Oelpreises. Auch hier, Oel fällt nicht auf Null, die langfristige Trendwende wird mit Sicherheit kommen und wir werden wieder deutlich höhere Oelpreise sehen.
Monatschart Brent Crude Oil 2003 – 2018, eine Kerze entspricht einem Monat – Chart by GodmodeTrader / Guidants
Der RSI Preisindikator
Er gehört zur Gruppe der Oszillatoren. Das heisst, er schwankt, oszilliert zwischen zwei Extrembereichen. Mit dem RSI wird die innere Stärke einer Kursbewegung dargestellt und nicht, wie es der Name vielleicht vermuten lässt, die relative Stärke zu einem anderen Wertpapier oder Index. Bei der Berechnung des RSI wird der Durchschnitt der aufwärtsgerichteten Kursänderungen mit dem Durchschnitt der abwärtsgerichteten Kursänderungen ins Verhältnis gesetzt. Der RSI ist auf den Wertebereich von 0 bis 100 normiert. Und eignet sich gut um überkaufte, also teure und überverkaufte, also günstige Situationen in Bereiche festzulegen.
Wenn der RSI Werte über 70 annimmt, so befindet sich der Markt im überkauften Bereich. Werte unter 30 deuten auf eine überverkaufte Marktsituation hin.
Wie gehen Sie vor! Wer ein Depot eröffnet, hat meistens ein Chartprogramm mit im Angebot. Wenn nicht, dann gehen Sie einfach über Google. Es gibt viele freie Charttools im Netz. Stellen Sie den Chart auf Monatschart! Kein Tageschart und kein Wochenchart. Für Marktbetrachtungen schauen wir nur sehr langfristig und auf Monatsbasis. Danach suchen Sie unter „Indikatoren“ den RSI Indikator, fertig. Sobald er eingeblendet ist, sehen Sie, wo Ihr Markt steht. Oder Sie verfolgen einfach unsere Analysen und Updates gratis und franko. Viel Erfolg.
Mehr zu unserer Strategie im Buch: 5vor12 – Das Aktien Investing Lernprogramm.
Euer 5vor12
P.S. Wer daran interessiert ist, sein Vermögen früh und über solide Unternehmensbeteiligungen aufzubauen, der findet in unserem Lehrgang > 5vor12 – das Aktien Investing Lernprogramm – einen zuverlässigen Begleiter.
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